Bail-out

capacità previsionale degli indici di bilancio in relazione ai default bancari in Europa

di Filippo Maria Caruso, anno accademico 2017/18

L’indagine condotta, avvalendosi di un modello a variabili ritardate, si pone l’obiettivo di individuare la presenza di particolari regolarità empiriche negli episodi di defaultbancario al fine di consentire – tramite l’utilizzo di indici di bilancio opportunamente individuati – una previsione relativamente accurata degli stessi fenomeni di default. L’evidenza che emerge da questo tipo di analisi suggerisce che un’attenta gestione ed un sano esercizio del credito costituiscono la chiave di volta per limitare il rischio didefaultcon successivo bail-out. Un’ulteriore analisi, condotta su due sotto campioni, permette di osservare il fenomeno bail-outcondizionato allo stato di salute degli intermediari.